ANTECEDENTES
A través de la historia han sido utilizados como dinero o
moneda algunos bienes como las pieles, los animales, el trigo, cebada, avena,
etc. En la Edad Media se utilizaron los metales como base de las distintas
monedas como el bronce, cobre, níquel, suplantados por el oro y la plata; pero
la selección del metal tenia algunos principios:
~ Que el valor del uso de la mercancía referida sea
general, reconocido por todos.
~ Que tenga superioridad e importancia relativa con respecto a los demás objetos.
~ Que tenga superioridad e importancia relativa con respecto a los demás objetos.
En ausencia del oro en la circulación monetaria y al señalamiento de los billetes como moneda legal y obligatoria, es pagadera a los propios billetes. El dinero surge en el proceso de desarrollo en el propio cambio y de las formas de valor y que el proceso social ha hecho que una mercancía especifica funja como dinero en su función de equivalencia.
CONCEPTO
El dinero es cualquier mercancía que se acepta
generalmente como un medio de pago de bienes y servicios; siendo sinónimos el
dinero y la moneda.
Aristóteles.
Define a la moneda y el dinero como una mercancía aceptada en cambio de bienes
económicos.
Profesor Nogáro. La
moneda es un objeto comúnmente aceptado en los cambio, con la mira al cambio y
posteriormente a la mercancía.
Teoría
convencional. El dinero es el resultado del acuerdo o convenio entre los
hombres, creado por el estado.
El Marxismo. Mercancía
equivalente general de todas las demás mercancías que desempeña varias
funciones derivadas de su carácter de mercancía.
Teoría objetiva. El
dinero es una mercancía como función primordial consiste en ser equivalente
general, expresión de valor de las restantes mercancías “a diferencia de las
otras mercancías, el dinero posee la propiedad de ser directa y universalmente
cambiable por cualquier otra mercancía”.
La esencia del dinero está representada en las formas del
valor:
a) Forma
simple del valor: relación de valor de una mercancía con otra mercancía
concreta y distinta.
X
merc. = Y merc.
b) Forma
desarrollada o total del valor: Forma de expresar el valor relativo de una
mercancía en otras muchas
20Kg. Azúcar = 30Kg. De té
20Kg. Azúcar =10Kg.
de café
20Kg. Azúcar =2 onzas de oro.
c) Forma
general del valor: por el mismo desarrollo de la sociedad se hace necesario
un bien que represente a todos los demás bienes; una sola mercancía funge como
equivalente general y solo ella tiene el papel de representar el valor. A tal
mercancía se le considera como mercancía dinero y la forma de valor, forma
dinero. El equivalente se sustituye por oro o cualquier otro metal precioso
denominado “forma precio”.
30Kg. de té=
10Kg. de café= 2 onzas de oro
20mts. De tela=
PROPIEDADES O
CARACTERÍSTICAS DEL DINERO
~Facilidad de movilidad
~Valor intríseco
~Durabilidad
~Homogeneidad cualitativa
~Divisibilidad cuantitativa
El dinero es un producto necesario del proceso de cambio
y amplia la aparente sencilla operación del trueque en dos operaciones
complementarias La compra y la venta y
que es más sencilla de realizar que el propio trueque que es el cambio de una
mercancía por otra mercancía distinta.
IMPORTANCIA DEL DINERO EN LA DE LOS ELEMENTOS MACROECONÓMICOS
Sin dinero la vida económica sería muy incómoda, hasta
ahora se ha considerado una economía de producción y un activo financiero. Como
todos los activos financieros, el dinero confiere poder sobre los recursos se
utiliza para transacciones comerciales.
FUNCIONES DE LA
MERCANCÍA DINERO EN UNA ECONOMÍA DE MERCADO
La economía de mercado es el sistema mediante el cual la
cantidad de recursos disponibles (bienes y servicios producidos) se asignan de
acuerdo con las fuerzas de la oferta y la demanda a precios competitivos. La
economía de mercado se basa en:
~ Libre competencia
~Libre intercambio
~Libre iniciativa
~Predominio de la propiedad
~Enorme existencia y diversidad de productos y servicios
FUNCIONES DEL
DINERO
Las funciones del dinero surgen de la esencia del mismo,
del intercambio o de la circulación y son:
~Medida de valores
~Patrón de precios
~Acumulación y Atesoramiento
~Medio de circulación y cambio
~Medio de pagos diferidos
~Dinero mundial
~Como medida de
valores
Función directamente relacionada con la esencia misma del
dinero; cualitativamente por el desgaste del trabajo humano, cuantitativamente
por la cantidad de trabajo contenida en la mercancía dinero. El dinero es
medida de valores, como representación social de trabajo humano (carácter
social). Como medida de valor se miden las mercancías consideradas como valores
~Patrón de precios
Actúa como un precio fijo y determinado de metal
(carácter técnico). Mide las cantidades de oro por una cantidad de oro fija.
MEDIO DE CIRCULACIÓN Y CAMBIO
El dinero en su papel de equivalente desempeña las
funciones de medio de circulación, por lo que su movimiento como medio de
circulación es el movimiento formal de las propias mercancías. La circulación
es un movimiento continuado de mercancías distintas y cada mercancía se mueve
solo una vez. Aunque el movimiento del dinero no sea más que la expresión de la
circulación de las mercancías, es al contrario la circulación de las mercancías
la que parece resaltar del movimiento del dinero.
El proceso de cambio tiene dos fases: transformar las
mercancías en dinero y nueva
transformación de este en mercancías “vender para comprar”. Por lo que el
proceso de cambio se hace de la manera siguiente: Mercancía-Dinero-Mercancía
(M-D-M).
Mercancía ------Dinero------Mercancía
~Factor de
acumulación y atesoramiento
Se da cuando un ciclo M-D-M es descontinuado, cuando se
vende no para comprar, sino para remplazar la forma mercancía por la forma
dinero, el poseedor de mercancías fosiliza la moneda convirtiéndola en tesoro
al inmovilizar la unidad metálica. La función del dinero como medio de
acumulación o atesoramiento viene a negar la función de medio de circulación.
~Como medio de
pagos (diferidos y a crédito)
Las necesidades de vender y comprar mercancías a crédito,
motiva que algunos productores actúen
como vendedores con anterioridad a que otros grupos lo hagan igualmente como
vendedores. El dinero viene a actuar como medida de valor en fijación el precio
de la mercancía ideal, no existe más que la promesa del comprador, hace pasar
la mercancía a poder de esté, para el pago de precio de la mercancía es cuando
el medio de pago (dinero) entra en la circulación.
El dinero solo funciona idealmente como dinero aritmético
o medida de valor pero cuando hay que hacer pagos en efectivos, el dinero actúa
como la encarnación individual del trabajo social, valor de cambio.
~El dinero Mundial
Cumple con tres funciones: actúa como medio general de
pago, como medio general de compra y como materialización social de la riqueza
general. El dinero mundial viene a reforzar la necesidad de un fondo de reserva
que además de tener por objeto facilitar la función interna de la moneda como
medio de circulación y de pago, la función como dinero mundial y para lo cual
se requiere exclusivamente moneda material real y efectiva.
Las monedas de países se despojan de su “figura y sello”, para adquirir de nuevo la forma de lingote, ya que estas monedas cuentan por la cantidad de metal precioso que efectivamente registran.
CLASES DE MONEDAS
Y SUS FUNCIONES
-Moneda de estado. Moneda
divisional y billete de estado inconvertible, que son signos impresos por el
estado y puestos en circulación y que expresan valores inferiores a los valores
nominales de los mismos.
-Moneda de crédito. Deudas que
representan los billetes que hacen circular los bancos de emisión y los que a
su vez mueven los cheques bancarios.
INTERVENCIÓN DEL BANCO DE MÉXICO EN EMISIÓN DEL DINERO
a) Bancos
de depósito o comerciales. Se
interesan por obtener utilidades e impulsar actividades económicas, productivas
y no productivas. Lo conforman un grupo numeroso de personas físicas o morales
y efectúan negocios con el público.
b) Bancos
de emisión o centrales. Dirigen una política monetaria y crediticia a tono con
las decisiones de a las autoridades monetarias. Solo existe uno en cada país
limitándose en sus operaciones a controlar operaciones del resto de las
instituciones.
BANCO DE MÉXICO
En México la emisión de billetes se le ha confiado al
Banco de México, la Ley que crea al Banco Único de emisión, bajo el nombre de
banco de México, se promulga el 28 de agosto de 1925. En un principio el Banco
de México operó como Banco comercial, sus funciones con que inició, enfrento
grandes dificultades.
~Imposibilidad de
controlar acuñaciones de moneda metálica que seguía haciendo el gobierno
~Se limitaba a lanzar pequeñas emisiones de billetes.
En enero de 1985 se le confirió la función de actuar como
regulador de la emisión, del crédito y
del medio circulante. Le corresponde la fabricación y regulación del papel
moneda de curso legal y obligatorio en todo el país, como poder liberatorio
ilimitado, en calidad de medio de pago de toda clase de adeudos, impuestos,
servicios y derechos. La acuñación de moneda metálica es como base en las
instrucciones que el Banco de México transmite a la casa de moneda y que se
derivan de las necesidades de monedas fraccionarias del país.
La emisión de billetes y monedas debe de estar acorde con
la cantidad de bienes y servicios producidos en un país, o sea el producto
interno bruto (PIB), de ahí que cuando la emisión es mayor a la generada en
bienes y servicios en todo el país, se produce inflación, y viceversa se
produce deflación.
El gobierno, cuando se adolece de recursos suficientes puede
producir dinero para su gasto público, de lo cual resulta un proceso
inflacionario de la economía. En los bancos centrales el activo lo componen las
cuentas denominadas “reserva monetaria” (oro y divisas) que son recursos
afectos a depósitos y obligaciones en moneda extranjera.
FUNCIONES DEL
BANCO CENTRAL
~Emisión de billetes y monedas
~Dirección de la política monetaria del gobierno
~Caja de seguridad para los valores de la nación y de los
bancos comerciales
~Guardián de las reservas en efectivo de los bancos
comerciales o de depósito
~Agente financiero y bancario del gobierno
~Cámara de compensación
~Creador de liquidez al sistema bancario
~Controlador del volumen del crédito
~Creador y destructor de moneda
SISTEMA MONETARIO
O PATRONES MONETARIOS
Son un conjunto de unidades monetarias que existen en un
país determinado y la forma en que se origina su funcionamiento. Un patrón
monetario no solo se refiere a la designación de una unidad de valor, sino que
abarca el conjunto de normas que regulan la emisión de los billetes, de la
moneda fraccionaria, de la compra-venta, importaciones-exportaciones de los
metales preciosos, con especialidad del oro, vigilancia de los depósitos
bancarios y todo el mecanismo relacionado con el volumen del proceso circulatorio.
CLASIFICACIÓN
a) Sistema de Base metálica. La moneda de
metal desempeña la función principal funcionando como accesoria la moneda de
papel.
VARIANTES:
-La moneda pesada y
no contada. Fue el primer sistema monetario la monada no es medida por
unidades, si no por el peso del metal.
-Monometalismo
simple o puro. Caracterizada por emplear un solo metal como moneda, y
pueden ser acuñadas libremente y aceptadas como pago de cualquier deuda, el
metal que lo sostiene tiene un bajo valor y dificultaría la realización de sus
operaciones.
-Sistema de
patrones paralelos o patrón mixto. El Estado emite uno, dos o más metales,
dejándolos circular libremente, según el valor de los metales en el mercado;
circulan la moneda hecha con el peor de los metales.
-Bimetalismo
completo o perfecto. Solo dos metales son utilizados como moneda (oro y
plata), gozando de libertad de acuñación y poder liberatorio ilimitado, se
establece una relación legal de cambio entre ellos. Solo funciona cuando el
valor de ambos metales no se altere.
-Bimetalismo
compuesto o bastardo. Libertad de acuñación solo para una de las monedas
que circulan en el sistema (oro). Únicamente las monedas de metal que den
contenido al sistema, gozan de poder liberatorio ilimitado y que la ley fija
una relación de cambio entre tal moneda y cualquier otra que pudiera acuñarse.
-Monometalismo
compuesto o sistemas de curso forzoso. Un solo metal posee plenamente la
cualidad monetaria, goza de libertad de acuñación y poder liberatorio
ilimitado, circulan monedas de otros metales para atender las necesidades de la
circulación. Aunque ha habido 2 tipos de monometalismo plata y oro, el
predominio es para el oro que se somete a:
a) La moneda de metal elegida es la única
libremente acuñada
b) Es igualmente la única que tiene poder
liberatorio ilimitado
c) Existe
una relación legal entre la moneda metálica base del sistema y la de cualquier
otra de carácter auxiliar.
El patrón oro se sigue utilizando para todas las
transacciones de tiempo internacional, pues solamente con esta clase de moneda
se hacen las operaciones comerciales entre diversos países.
-Sistemas d patrón oro monometalismo compuesto oro. El fundamento del patrón oro es la
conexión del valor de la unidad monetaria con el valor del oro, mediante la
fijación del precio del oro.
VARIANTES:
a) Patrón
de circulación total de oro. La circulación monetaria esta compuesta por piezas
de oro que tienen libre acuñación, exportación, importación, poder liberatorio
ilimitado y fundición.
b) Patrón
de circulación parcial de oro. Las monedas de oro constituyen una parte del
circulante, el resto los componen los billetes de banco convertibles en
cualquier momento.
c) Patrón
de lingotes oro. El oro no circula, los medios de pago legales son los billetes
de banco.
d) Patrón
de divisas oro o patrón de banco oro. No circulan en piezas de oro, los
billetes son los únicos medios de pago.
b)
Sistema
de base ametálica o de base papel. Conocida con el nombre de patrón
inconvertible, la moneda de papel desempeña la función principal y es inconvertible.
La imposibilidad del sistema bancario mexicano de atender
las demandas de crédito de las
empresas propició el nacimiento de l mercado de papel comercial, así el sector
productivo pudo obtener dinero a un costo más bajo que la deuda bancaria y se
liberaron recursos de los bancos para financiar a las empresas.
El papel comercial es un instrumento de financiamiento e
inversión representado por un pagare a corto plazo, es emitido y operado por
las sociedades mercantiles establecidas en el país; son una fuente de
financiamiento a corto plazo para apoyar el capital de trabajo de las
sociedades. Estos papeles emiten con valor nominal de $100 o sus múltiplos. La
garantía depende de la capacidad financiera y crediticia de la empresa emisora.
El papel comercial puede ser:
~Quirografario, cuando la garantía es la buena imagen de
la empresa
~Indizado, cuando se denomina en dólares y la empresa que
lo emite recibe pesos que se actualizan de acuerdo con el tipo de cambio.
~Avalado, cuando algunas instituciones de crédito otorgan
su aval para cubrir el crédito en caso de que la empresa emisora no pague.
VARIANTES
a) Moneda representativa o de papel. Cuando
el billete tiene curso legal es porque todos están obligados a aceptarlo como
medio de pago y el Banco emisor esta obligado a pagarlo al portados en moneda
legal.
b) Moneda de papel fiduciaria. Son simples
promesas de pagar una cierta suma de moneda metálica que depende de la
solvencia del deudor o instituto emisor.
c) Papel moneda o billete inconvertible o de
curso forzoso. Cuando además de ser medio legal de pago es inconvertible o
que el banco de emisión no esta obligado a convertirlo en oro.
INFLACIÓN
La inflación es una consecuencia, un sistema de desajuste
económico de país, una vez que se inicia es difícil remediarla pues un empuje
inflacionario origina otro y así sucesivamente. La inflación produce un mal
funcionamiento en la economía, tanto de los consumidores como de las empresas y
del país. Es otro elemento del medio de operación que influye en las decisiones
de inversión y financiamiento.
La injusticia en el reparto desigual de la riqueza se
manifiesta en que cuando hay inflación, quienes no tienen, ven disminuidos sus
recursos y quienes tienen más, los ven aumentados.
“La inflación es
la presencia en los canales circulatorios, de una mase de papel moneda sobrante
en relación con las necesidades de la circulación de mercancías.” Se
caracteriza por el crecimiento continuo, significativo, generalizado y
desordenado en los precios de los bienes y servicios ligados con la
depreciación del dinero. Que la unidad monetaria en sí es la que ha perdido
valor, que se ha deteriorado, y si esto ocurre continuamente significa que la
unidad monetaria ha dejado de ser estable, respecto de todo lo que el área produce
e importa.
La inflación se concibe por un exceso de circulante
monetario en relación con las necesidades de circulación de las mercancías, lo
cual provoca un incremento en los precios. La inflación se entiende como un
desequilibrio entre la oferta y la demanda de mercancías y servicios, o por un
exceso de demanda o insuficiencia de la oferta.
Para que no exista inflación se debe dar un equilibrio
entre la cantidad de dinero en circulación de las mercancías, o bien el
equilibrio entre la oferta y la demanda de mercancías y servicios. El equilibrio general es una
situación ideal que solo se da en la teoría, ya que en la realidad existe una
gran cantidad de fenómenos que influyen para que la actividad económica funcione
en forma desequilibrada. Para que no existan desequilibrios sería necesario
planificar la economía de la sociedad de tal manera que tanto las variables monetarias como las
de producción estuvieran controladas y reguladas por un órgano central de planificación,
de acuerdo con las necesidades de la sociedad.
En la economía capitalista cada capitalista decide qué,
cuanto y como producir, por lo que la inflación es un fenómeno inherente,
mientras haya capitalismo habrá inflación, lo único que se puede hacer con la
inflación es atenuarla, controlarla y regularla, pero no eliminarla.
POLÍTICA MONETARIA
Su objetivo es facilitar el cumplimiento de los fines del
sistema económico: producción y distribución equitativa entre los miembros de
la sociedad, el máximo volumen de artículos y servicios al menor costo social
posible y contribuir al logro y mantenimiento de un empleo total, eficaz y
estable, y a una distribución equitativa de bienes e ingresos.
Tiende a estabilizar los precios, en relación con el
conjunto de mercancías.
Los subjetivistas consideran a la política
monetaria como una rama de la economía que explica como el buen o el mal uso
del dinero afecta o puede incidir al lado de los factores.
Los objetivistas clásicos los precios, el número
de unidades elaboradas y la velocidad
del dinero son factores determinantes, en mayor o menor grado, de la cantidad
de dinero en circulación.
ESTÁ INFORMACIÓN FUE ADQUIRIDA DE:
INTRODUCCIÓN A LA MACROECONOMÍA
EVANGELINA MELÉNDEZ MONROY
CAPITULO IV "EL DINERO Y LA INFLACIÓN"
1ERA. EDICIÓN
EDITORIAL EXÓDO
MÉXICO D.F 2010
NO. PAGINAS 241
